显示产业链扎堆涨停！产品售价持续走高 面板投资“冬去春来”？

　　财联社记者从某面板商方面获悉，由于近期大尺寸面板价格坚挺、小尺寸止跌、且OLED渗透仍存巨大空间，投资方对于面板企业重视度增加。

　　今日开盘，面板股集体走高，TCL科技(000100.SZ)、维信诺(002387.SZ)、彩虹股份(600707.SH)更是直接涨停，在经历了漫长的下行周期后，产业投资颇有“冬去春来”之势。

　　上述面板商进一步透露，近期对公司关注的投资人及机构变多，且行业确实处于上升趋势之中。记者留意到，近期国联证券、民生证券、申万宏源等券商均有发布看好面板相关研报。

　　群智咨询（Sigmaintell）大尺寸事业部资深分析师李晓燕告诉记者，当前全球电视面板市场仍呈现动态供需偏紧状态，预计到二季度中期各主流尺寸面板价格将持续上涨。

　　群智咨询数据显示，预计到二季度中期各主流尺寸TV面板价格持续上涨。其中，中小尺寸LCD TV面板价格预计每月小涨1-2美金， 55及以上中大尺寸面板需求相对强劲，预计每月上涨3-4美金。

　　此外，LCD大尺寸面板集中度变高，亦是行业看好度增加的重要原因。据报道，近期夏普正在考虑关停其堺市10代工厂，若关停将带来大约3%的大尺寸产能减少；另外，国内面板厂收购LG广州工厂事件传闻不断，有显示产业链人士告诉财联社记者，京东方A（000725.SZ）、TCL科技等大厂均有意收购，目前，LG广州工厂约占全球大尺寸产能的4%。在上述两事件的催化之下，国产LCD面板厂话语权进一步增强，或将催化LCD面板进一步涨价。

　　IT面板方面，群智咨询数据显示，3月底开始，各尺寸IT面板亦集体止跌上扬。

　　在此情况下，今日面板股集体上涨，截至收盘，TCL科技、彩虹股份、维信诺均涨停，京东方A收涨6.90%、深天马A(000050.SZ)收涨6.78%。

　　由于手机的旺季主要在下半年，目前手机显示面板并未现明显上涨，售价相对平稳。但上述面板厂人士告诉记者，目前投资市场对于OLED的潜力亦十分看重，预计2025年、2026年OLED会有更进一步放量。

　　近年来，面板厂商们对于OLED投资持续增加。上周，京东方A投资630亿元建设的国内首条第8.6代AMOLED生产线奠基仪式在成都举行，该项目设计产能为每月3.2万片玻璃基板(尺寸2290mm×2620mm)，主要生产笔记本电脑、平板电脑等；财联社记者近期还从TCL华星市场与品牌副总裁刘小兰处获悉，目前TCL华星在武汉的印刷OLED产线设备已经安装完成，整个印刷OLED产线预计今年年底会有产品产出。OLED的进一步渗透“正在路上”。

　　群智咨询执行副总经理兼首席分析师陈军表示，预计2024年OLED在平板电脑、笔记本电脑等中尺寸的渗透会加速，且2024年OLED在手机中的渗透率会达到43%至45%左右。OLED的面板厂的重心会从渗透率的变化转化到对利的追求。据了解，目前各大面板厂的OLED的产线均未盈利，2024年或将成为转折点。

　　值得注意的是，虽然目前品牌采购需求维持相对强劲，但在终端需求没有强劲恢复的预期之下，面板备货需求前移会带来一定需求透支的风险。李晓燕提醒记者，随着上半年促销季和赛事备货逐步接近尾声，需关注二季度末品牌采购需求转弱风险。但在面板厂商按需生产的原则之下，面板备货需求回落面板厂稼动率也将随之调整。因此，预计二季度后LCD TV面板价格的波动幅度预计趋向温和。